L'assurance vie à Toronto: ce qui diffère en Ontario

L'assurance a l'air d'un sujet national. Elle ne l'est pas. Elle est réglementée province par province, et un ménage de Toronto a affaire à un organisme différent, à des règles de titres différentes et à un coût au décès différent de ceux d'un ménage de Montréal ou de Vancouver.

L'essentiel de ce que ce site explique est identique partout. Cette page ne porte que sur la partie qui ne l'est pas.

Qui réglemente votre conseiller en Ontario

La Financial Services Regulatory Authority of Ontario, qui délivre les permis aux agents d'assurance vie dans cette province.

Ce n'est pas l'organisme dont relève un conseiller québécois ou britanno-colombien. Le Québec certifie par l'Autorité des marchés financiers, et la Colombie-Britannique par l'Insurance Council of British Columbia. Un permis ne voyage pas. Un conseiller doit en détenir un dans la province où le client vit, et en détenir un ailleurs ne s'étend pas à l'Ontario.

Vous pouvez vérifier tout cela vous-même. L'organisme publie un outil de recherche des titulaires de permis, il est gratuit, et cela prend environ quatre minutes. Un conseiller mal à l'aise d'être vérifié vous a dit quelque chose que le registre ne vous aurait pas dit.

Les titres qu'un conseiller ontarien ne peut pas employer

L'Ontario protège par la loi deux titres couramment employés, en vertu de sa loi sur la protection des titres des professionnels financiers. La divulgation au bas de cette page les nomme.

Ni l'un ni l'autre ne peut être employé sans une qualification approuvée, et un permis d'assurance seul ne suffit pas. Les périodes de transition sont closes, de sorte que cela s'applique maintenant plutôt qu'à une date future.

Cela compte davantage qu'il n'y paraît. Ces deux expressions sont celles que la plupart des gens cherchent et sous lesquelles la plupart des cabinets annoncent. Un cabinet ontarien qui emploie encore l'une ou l'autre détient la qualification voulue ou est en infraction, et il n'y a pas de troisième possibilité.

Ce qu'un conseiller en assurance autorisé peut ici être appelé avec exactitude est Life and Accident and Sickness Insurance Agent. C'est le titre exact délivré par l'organisme ontarien, il est en anglais parce que c'est ainsi que la province le délivre, et c'est une expression moins attrayante que les deux autres, ce qui explique en partie leur persistance.

Demandez quelle qualification appuie le titre. Une réponse précise arrive rapidement.

L'impôt sur l'administration des successions, et pourquoi c'est le nombre ontarien

L'Ontario prélève un impôt sur la valeur d'une succession soumise à l'homologation.

C'est la différence financière la plus nette entre provinces, et c'est celle que la plupart des ménages n'ont jamais calculée.

La mécanique compte davantage que le taux. L'impôt est calculé sur la valeur de la succession, c'est-à-dire sur ce qui passe par elle. Les actifs qui passent en dehors ne sont généralement pas comptés, et c'est là que l'assurance change l'arithmétique.

Un bénéficiaire désigné reçoit les sommes directement. L'argent n'entre pas dans la succession, il ne fait pas partie de la valeur évaluée, et il arrive en quelques semaines plutôt que d'attendre l'administration.

Lorsque la succession est désignée, ou que personne ne l'est, tout cela s'inverse. Les sommes entrent dans la succession, s'ajoutent à la valeur évaluée, deviennent accessibles aux créanciers du défunt, et attendent l'achèvement du processus.

La différence tient à une seule ligne sur un formulaire. Cela ne coûte rien à changer et c'est la chose la plus lourde de conséquences que la plupart des ménages ontariens pourraient faire ce mois-ci.

Le taux et le seuil actuels devraient être confirmés auprès de votre propre conseiller, parce qu'ils sont prévus par la loi et ont été modifiés. Cette page énonce le mécanisme plutôt qu'un chiffre, délibérément, pour qu'elle ne devienne pas fausse sans que personne ne s'en aperçoive.

Ce qui ne diffère pas, quoi qu'on vous ait dit

Le contrat lui-même. Une police d'assurance vie entière avec participation émise par un assureur sous réglementation fédérale fonctionne de la même façon à Toronto qu'à Halifax. L'annexe garantie, le mécanisme de participation, les dispositions sur les avances: rien de cela n'est une affaire ontarienne.

La Loi de l'impôt sur le revenu est fédérale. Le test d'exonération, le coût de base rajusté, le fait qu'un capital-décès soit reçu libre d'impôt sur le revenu par un bénéficiaire désigné: ces éléments sont les mêmes partout au Canada.

Assuris couvre les titulaires de police canadiens, non les titulaires ontariens, à l'intérieur de ses limites publiées.

Soyez donc sceptique devant une page qui revendique des produits d'assurance propres à Toronto. Il n'y en a aucun. Ce qui est véritablement local est l'organisme, les titres et le coût successoral, et cette page constitue toute cette liste.

Ce qu'un ménage torontois devrait réellement vérifier

Qui est désigné sur vos polices, bénéficiaire principal et subsidiaire, y compris toute protection obtenue au travail. C'est à la fois le point de l'impôt successoral et celui de la rapidité.

Si votre conseiller détient un permis ontarien, vérifiable dans le registre en quelques minutes.

Quel titre il emploie, et quelle qualification l'appuie.

Si une protection collective obtenue chez un employeur torontois survivrait à un changement d'emploi. Habituellement, elle n'y survivrait pas, et c'est le moment où un ménage est le plus exposé.

Et si votre testament et vos désignations de bénéficiaire concordent. Ce sont des documents distincts et ils peuvent se contredire. C'est généralement la désignation qui l'emporte, ce qui surprend les gens.

Où trouver le reste

La mécanique n'est pas locale, alors elle réside là où elle appartient.

Le fonctionnement d'un contrat, ce qu'achète une prime et ce que coûte une avance se trouvent dans le fonctionnement de la police. Ce qui se produit au décès, et ce que cela coûte, se trouve dans la planification successorale. Les critiques de ce produit, y compris celles qui sont justes, se trouvent dans les objections et les risques, avec les façons dont un arrangement échoue dans la page de cette section consacrée aux modes de défaillance, et la comparaison habituellement mal faite dans celle consacrée à la question de la comparaison, qui énumère les asymétries qui faussent le résultat.

Rien de ces pages ne change parce que vous vivez à Toronto. Seules les trois choses ci-dessus changent.

Ce qu'un bénéficiaire désigné change réellement en Ontario

Cela mérite d'être exposé correctement, parce que c'est le mécanisme sur lequel toute la page repose et que la plupart des ménages ne se le sont jamais fait expliquer.

Les sommes versées à une personne désignée vont directement à cette personne. Elles ne font pas partie de la succession. Elles ne sont pas administrées par l'exécuteur testamentaire. Elles n'attendent pas le règlement de la succession.

Trois conséquences en découlent, et chacune a une valeur propre.

La rapidité. Quelques semaines plutôt que les mois qu'une administration successorale prend. Pour un ménage qui vient de perdre son revenu, cette différence n'est pas administrative.

La position face aux créanciers. L'argent versé directement à un bénéficiaire désigné est généralement hors de portée des créanciers du défunt. L'argent dans la succession ne l'est pas.

Et la valeur de la succession. Parce que les sommes n'entrent jamais dans la succession, elles ne font généralement pas partie de la valeur sur laquelle l'impôt est calculé.

Lorsque la succession est désignée bénéficiaire, les trois s'inversent d'un coup. C'est parfois délibéré, lorsque les sommes sont destinées à financer les impôts et les dettes de la succession elle-même. Lorsque c'est choisi, cela devrait être choisi plutôt que subi par défaut, et la plupart du temps c'était par défaut.

Les problèmes de désignation qui reviennent dans les ménages ontariens

Un ancien conjoint toujours désigné. Une entente de séparation qui traite de la pension alimentaire ne change pas automatiquement les dossiers d'un assureur, et l'assureur paie celui qui est désigné.

Aucun bénéficiaire subsidiaire. Si la personne désignée décède la première et que personne d'autre n'est nommé, les sommes tombent dans la succession, ce qui est le dénouement que la désignation devait prévenir.

Un mineur désigné directement. Un mineur ne peut pas recevoir de sommes, de sorte que sans disposition l'argent peut être administré sous supervision judiciaire jusqu'à la majorité, puis versé en entier à quelqu'un qui vient d'avoir dix-huit ans.

Une protection collective oubliée. Une protection d'employeur porte sa propre désignation, souvent remplie il y a des années sur un formulaire que personne n'a conservé.

Un testament et une désignation qui se contredisent. Ce sont des documents distincts et ils peuvent se contredire. C'est généralement la désignation qui gouverne, ce qui surprend ceux qui présumaient que le testament avait le dernier mot.

Les cinq se corrigent par téléphone, et aucune ne coûte quoi que ce soit.

Traiter avec un conseiller qui n'est pas à Toronto

C'est courant, et cela mérite d'être compris plutôt que craint.

C'est le permis qui compte, non le code postal. Un conseiller titulaire d'un permis ontarien peut conseiller un résident de l'Ontario que son bureau se trouve à Toronto ou ailleurs dans la province. Ce qu'il ne peut pas faire est conseiller un résident d'une province où il ne détient aucun permis.

Un cabinet peut être autorisé plus largement que l'individu. Ce sont deux permis différents et ils sont fréquemment décrits comme un seul. Demandez lequel s'applique à vous, et attendez-vous à une réponse précise.

Et demandez qui assure le service du contrat dans vingt ans. Une police de ce genre survit à la plupart des relations de conseil. Un contrat sans service donne un rendement inférieur à sa propre conception, et c'est un risque plus grand pour un ménage ontarien que tout ce que cette page dit de la géographie.

Les questions qu'il vaut la peine de poser dans une rencontre torontoise

Détenez-vous un permis en Ontario, et sous quel organisme?

Quel titre employez-vous, et quelle qualification l'appuie?

Qui est désigné sur mes polices existantes, principal et subsidiaire?

Sur quoi ma succession serait-elle évaluée aujourd'hui, et qu'est-ce qui passe en dehors d'elle?

Qu'advient-il de cet arrangement si je déménage dans une autre province?

Cinq questions, aucune n'étant technique, et toutes pouvant recevoir une réponse en première rencontre de la part de quiconque devrait s'y trouver. Un conseiller qui les accueille comme le travail préparatoire ordinaire vous a répondu avant même de répondre.

Pourquoi le coût successoral est le nombre qu'il vaut la peine de connaître

Non parce qu'il est élevé par rapport à une succession. En raison du moment où il arrive.

Il devient exigible pendant l'administration, avant que les actifs ne puissent être vendus commodément et avant que les bénéficiaires ne reçoivent quoi que ce soit. Une famille détenant un bien immobilier et peu d'actifs liquides rencontre une facture qu'elle ne peut pas acquitter avec ce dont elle a hérité, et la réponse habituelle est de vendre quelque chose sous la pression du temps.

Un bien immobilier se vend le plus mal sous la pression du temps. C'est la séquence que l'assurance interrompt, et c'est un travail de financement plutôt que de croissance.

Ce qui explique que la question du dimensionnement ne soit pas « quelle quantité de protection devrais-je détenir » mais « qu'est-ce qui sera dû, et y aura-t-il des liquidités pour l'acquitter ». Ces deux questions produisent des nombres différents, et seule la seconde a une réponse.

Un comptable peut produire ce chiffre à partir de votre propre situation en une seule rencontre. La plupart des ménages ontariens ne l'ont jamais demandé, et c'est la donnée dont dépend chaque autre décision de cette page.

Ce qui change si vous quittez l'Ontario

Plus de choses que les gens ne le prévoient, et aucune n'est le contrat.

L'organisme change, et votre conseiller peut ne plus être autorisé là où vous vivez.

Les titres protégés changent, parce que chaque province légifère les siens.

Le coût successoral change, parfois sensiblement. Une province qui prélève un impôt sur la valeur successorale et une province qui exige des frais fixes produisent des résultats très différents sur la même succession, et le Manitoba n'exige rien du tout.

Les règles de protection contre les créanciers changent, parce qu'elles sont provinciales.

Ce qui ne change pas est la police, les obligations de l'assureur, le traitement fiscal fédéral et Assuris.

Prévenez votre conseiller lorsque vous déménagez. C'est une conversation de cinq minutes qui révèle à l'occasion qu'un arrangement de service doit changer, et il vaut bien mieux la tenir à l'avance qu'au moment d'une réclamation.

Toronto précisément, plutôt que l'Ontario en général

Honnêtement: très peu de chose.

L'organisme est provincial. Les titres sont provinciaux. L'impôt successoral est provincial. Un ménage d'Ottawa ou de Thunder Bay affronte les trois mêmes éléments.

Ce que Toronto a est une densité de conseillers, ce qui rend la vérification plus utile ici que presque partout ailleurs. Le registre est gratuit et cela prend quatre minutes, et dans un marché de cette taille cette vérification vaut davantage que toute connaissance locale qu'un conseiller pourrait revendiquer.

Et Toronto a un coût du logement, ce qui change l'arithmétique indirectement. Une part plus grande de la valeur successorale détenue en immobilier signifie une part plus grande qui ne peut pas être vendue rapidement pour acquitter une facture exigible pendant l'administration. Ce n'est pas une règle d'assurance torontoise. C'est un bilan torontois, et cela rend la question des liquidités plus tranchante ici que dans la majeure partie du pays.

L'ordre dans lequel procéder

Vérifiez les désignations d'abord. Chaque police, bénéficiaire principal et subsidiaire, y compris la protection collective. Cela coûte un appel téléphonique et c'est l'élément de cette page dont l'effet par minute investie est le plus grand.

Puis établissez sur quoi la succession serait évaluée. Une rencontre avec un comptable, à partir de vos propres chiffres plutôt que d'une règle empirique.

Puis vérifiez celui qui vous conseille. Le registre, quatre minutes.

Et alors seulement, envisagez si quelque chose devrait être arrangé. Un ménage qui a fait les trois premières étapes peut évaluer une proposition. Celui qui ne l'a pas fait se fait demander de juger une réponse sans connaître la question.

Trois de ces quatre étapes ne coûtent rien et ne génèrent de commission pour personne, ce qui vaut la peine d'être su au sujet de l'ordre dans lequel elles sont habituellement proposées.

Une chose véritablement ontarienne et facile à manquer

L'Ontario a un processus formel pour contester la décision d'un assureur, et il est gratuit à chaque étape.

Commencez par le processus de plainte de l'assureur lui-même, que chaque assureur autorisé doit maintenir et doit vous faire connaître.

Puis l'OmbudService de l'assurance-vie et maladie, un service indépendant pour les consommateurs canadiens, également gratuit.

Puis l'organisme de réglementation, qui traite la conduite plutôt que l'indemnisation. Une plainte à cet endroit porte sur la question de savoir si un conseiller s'est bien comporté, non sur la question de savoir si de l'argent est dû. Ce sont des voies différentes et il vaut la peine de savoir sur laquelle on se trouve.

Rien de cela n'exige un avocat pour commencer, et un bénéficiaire a le droit d'employer les trois voies, dans cet ordre, sans frais à aucune étape.

Le résumé, si vous ne lisez rien d'autre

Trois choses diffèrent en Ontario: l'organisme, deux titres protégés, et un impôt calculé sur la valeur d'une succession.

Une seule ligne sur un formulaire change la troisième, en déplaçant les sommes entièrement hors de la succession.

Tout le reste de ce site s'applique à vous inchangé, et toute page revendiquant un produit d'assurance propre à Toronto décrit quelque chose qui n'existe pas.

Avant une première rencontre

Apportez les polices que vous détenez déjà, ou le nom de l'assureur et un numéro de police. L'essentiel d'une première conversation est consacré à établir ce qui existe, et arriver avec ces éléments libère la rencontre pour quelque chose de plus utile.

Et apportez les cinq questions énumérées ci-dessus. Une rencontre où le ménage pose des questions est une meilleure rencontre qu'une où il ne fait que répondre.

Ce que cette page ne fera pas

Elle ne prétendra pas que Toronto a son propre marché de l'assurance. Elle n'en a pas, et une page qui le laisserait entendre remplirait un modèle avec un nom de ville.

Elle n'énoncera pas un chiffre d'homologation qu'elle ne peut pas tenir à jour. Le taux et le seuil sont prévus par la loi et ont été modifiés. Un nombre ici qui devient périmé est pire que pas de nombre, parce qu'un ménage s'y fierait.

Et elle ne laissera pas entendre qu'un contrat devrait être arrangé pour une raison fiscale seule. L'impôt sur l'administration des successions est un coût réel et c'est une donnée parmi plusieurs, dont aucune n'est connue de cette page au sujet de votre ménage.